談判采購公告
公告編號：HBXYGG202410250007
一、采購項目基本情況
采購人：華潤環保發展有限公司
采購項目編號：HBCGXY202410250007
采購項目名稱：華潤環保關于啟源芯動力項目估值服務采購
采購內容或范圍：(1)應標單位基于啟源芯動力公司（含目標公司直接或間接控制的公司或實體，下同）最近三年的財務報表及附注，結合啟源芯動力公司未來財務預測數據，采用不少于2種估值方法（至少應包括自由現金流折現方法），對標的公司價值及股東權益進行估值，并解釋不同方法估值下差異的原因；
(2)應標單位應對標的公司所處市場情況、競爭情況和業務情況做好研究和盡調，為估值結論提供充分依據；
(3)應標單位應協調好估值團隊和財稅盡調團隊，以及與審計團隊（如有）、評估團隊（如有）配合，確保工作效率；
(4)估值的基準日為2023年12月31日，或者按需要確定的基準日；
(5)通過與公司管理層的訪談與討論，在了解公司未來的發展戰略、經營模式、目標市場、成本結構的基礎上，對公司未來的盈利能力、財務狀況和現金流量進行預測；
(6)通過與公司管理層對影響公司未來盈利能力，財務狀況和現金流量的主要經營要素進行討論，并在此基礎上搭建財務模型，依據所搭建的財務模型，運用未來自由現金流貼現的方法進行目標公司股權價值估值時，財務模型應包括但不限于以下輸出：
-各業務板塊和目標公司合并層面的盈利預測以及現金流預測；
-各業務板塊的價值；
-目標公司的股權價值；
-各業務板塊的折現率分析；
-財稅盡職調查發現以及交易條款和交易范圍對估值的影響；
-關鍵參數的敏感性分析以及情景分析；
(7)需對行業內類似公司及可比交易進行分析，并闡述選擇/不選擇相對估值法的原因；